零。
這是里索那（りそな，Resona）在台灣的分行數。
我原本以為，一家總資產 76 兆日圓、市值 5.4 兆日圓的日本銀行，至少會在台北開一間分行。查了它的官網，結果在台灣只有兩家「合作銀行」：兆豐國際商業銀行和玉山銀行。
不只台灣。里索那旗下的四家銀行，在全世界一間「海外分行」都沒有。
1995 年，紐約
這要從它的前身大和銀行說起。
1995 年 9 月，大和銀行公布：紐約分行一名交易員井口俊英，十多年來私下交易美國公債，虧損大約 11 億美元，一路用偽造文件藏起來。
更糟的是，銀行在收到他的自白信後，拖了將近兩個月才通報美國當局。
美國聯準會的處分很重：大和銀行在美國的業務，必須在 1996 年 2 月前全部結束。大和銀行也在美國認罪、繳了巨額罰金。
一家日本大銀行，被整個踢出美國市場。
2003 年，乾脆不出海
失去美國之後，大和銀行在海外已經很難施展。八年後，它和朝日銀行組成的里索那又被政府注資、實質國有化。
為了活下去，新經營團隊把力氣全收回日本國內：只做個人和中小企業，不再和三大銀行比誰的海外版圖大。
這裡有個台灣讀者不太熟的規則：在日本，有海外分行的銀行要適用「國際統一基準」，自有資本比率至少要 8%；只做國內的銀行適用「國內基準」，門檻是 4%。
里索那到今天還是用國內基準——2026 年 6 月底是 12.65%。不開海外分行，本身就是它的經營選擇。
那它的日本客戶要去海外怎麼辦？
它在香港、上海、曼谷、胡志明市、河內、洛杉磯設了代表處（只能聯絡、不能收存放款），在印尼有一家子銀行、新加坡有一家金融公司。其他國家，就靠當地銀行合作。台灣的分工寫得很清楚：兆豐擅長外匯，玉山擅長中小企業。
不出海，那錢要往哪裡押？
答案是：跟日本國內的「非銀行」結盟。
2026 年 5 月 1 日，里索那和 JR 西日本（西日本旅客鐵道，經營大阪、京都、神戶到廣島、九州一帶的鐵路）簽下資本業務合作。
內容是：
- JR 西日本花 900 億日圓，買下里索那旗下關西未來銀行 20% 的股份
- 2026 年 10 月 1 日完成交割，關西未來銀行仍是里索那的子公司
- 雙方要推出新的數位銀行服務「WESTER ミライバンク」（暫定名），原本預計 2027 年度上線，10 月宣布提前到 2027 年春天
WESTER 是 JR 西日本的會員與點數平台。你可以把它想像成：在車站、百貨、便利商店消費累積點數，再用同一個 App 存錢、付款、轉帳。鐵路公司負責「每天經過的人」，銀行負責「錢的功能」。
如果你去過關西，買過 ICOCA 卡，大概就能想像那個畫面。
這種結盟不一定賺
我得老實說，結盟這條路也踩過雷。
2022 年，里索那和支付公司 Digital Garage 結盟，之後一路加碼，2025 年 9 月把對方變成關聯企業。結果對方股價大跌，2026 年 3 月期里索那一次認列了 449 億日圓的損失。
所以 JR 西日本這一步，公司自己也只說「中長期有助業績，具體影響還在評估」。
最後一個巧合，我查到時愣了一下。
2003 年，來救里索那的會長細谷英二，是從 JR 東日本來的（和 JR 西日本是不同公司）。23 年後，另一家 JR，成了它旗下銀行的股東。
里索那怎麼從被政府接管、一路走到今天，我在第一篇從頭講起；它這兩年獲利跳升的原因，則在第二篇拆開來看。
如果台灣的鐵路公司也開一家數位銀行，用你每天通勤的點數換存款利息，你會想用嗎？
讀者來信 FAQ
銀行的「代表處」和「分行」差在哪裡？
JP¥ 編輯部： 分行是真正的營業據點，可以收存款、放貸款、辦匯款，要拿到當地金融主管機關的銀行執照。代表處則只能做聯絡、蒐集市場資訊、介紹客戶，不能做任何收付錢的銀行業務。里索那在香港、上海、曼谷等地設的都是代表處，日本企業客戶在當地真的需要借錢或開戶時，就由它介紹給合作的當地銀行。這樣做的好處是成本低、風險小，不必在海外養一整套銀行。打個比方：分行像是開在當地的分店，代表處比較像派駐在當地的業務窗口，能幫你牽線，但不能直接收你的錢。
「國際統一基準」和「國內基準」差在哪？門檻為什麼差一倍？
JP¥ 編輯部： 兩者都是衡量銀行有多少自有資本、能不能承受虧損的比率。國際統一基準來自國際上共同訂定的巴塞爾協定，日本規定只要有海外營業據點的銀行就得適用，自有資本至少要達到風險性資產的 8%。只在日本國內營業的銀行，則適用日本自己訂的國內基準，門檻是 4%。所以不開海外分行，對里索那來說不只是業務選擇，也牽動它要用哪一把尺被檢查。打個比方：開車只在國內跑，考國內駕照就好；想開到國外，就得換一張要求更嚴的國際駕照。
JR 西日本又不是銀行，它怎麼開「銀行服務」？
JP¥ 編輯部： 靠的是日本的「銀行代理業」制度。JR 西日本會申請成為關西未來銀行的代理業者，負責在自家 App、車站和會員平台上招攬客戶、介紹服務。真正收存款、記帳、負責安全的，還是關西未來銀行，所以存款一樣受日本存款保險保障。這也是為什麼新服務要以 JR 西日本取得代理業許可為前提，才能在 2027 年春天上線。打個比方：便利商店幫你代收包裹，包裹還是由物流公司負責運送與賠償，店家只是讓你在更順路的地方交件。